半導體指常溫下導電性能介于導體與絕緣體之間的材料。半導體在集成電路、消費電子、通信系統(tǒng)、光伏發(fā)電、照明、大功率電源轉換等領域都有應用，如二極管就是采用半導體制作的器件。無論從科技或是經濟發(fā)展的角度來看，半導體的重要性都是非常巨大的。大部分的電子產品，如計算機、移動電話或是數字錄音機當中的核心單元都和半導體有著極為密切的關聯。常見的半導體材料有硅、鍺、砷化鎵等，硅是各種半導體材料應用中最具有影響力的一種。
近2年來，為了維持在芯片領域的主導地位，美國于去年9月頒布了芯片出口新規(guī)，芯片“卡脖子”問題備受關注。與此同時，受疫情影響，全球“缺芯”的情況仍在日益加劇。
在此背景下，中國在2020年定下了70%芯片自給率的目標，同時給予芯片行業(yè)最高免稅10年的待遇。近期，歐盟也在加緊行動，沖破困局。
實際上，近年來歐盟方面已經逐漸開始重視本土供應鏈的發(fā)展。例如，歐盟還在積極找來先進芯片制造廠商赴歐發(fā)展。據界面新聞4月24日報道，歐盟產業(yè)政策執(zhí)委——布萊頓將與英特爾及臺積電舉行會議，試圖說服這兩家廠商在歐盟建立芯片工廠。
全球半導體供應鏈的風險無法消除。由于汽車生產的快速恢復以及自然災害和事故的增加，半導體持續(xù)處于短缺狀態(tài)。對于供應問題越來越不安的主要國家開始讓半導體生產回歸本國，但生產效率低下等副作用也難以避免。
進入2021年后，由于美國得克薩斯州的寒潮和日本瑞薩電子的火災，半導體工廠相繼停產。有觀點指出，因半導體短缺導致的汽車減產規(guī)模可能達到240萬輛，約占2021年全球汽車預期產量的3%。
半導體行業(yè)的水平分工也加快了生產集中。為了抑制巨額投資，日美歐的廠商已經把部分生產外包給臺積電等代工企業(yè)。臺灣、韓國、中國大陸在半導體代工領域占據8成份額。
日本、韓國、中國臺灣和中國大陸目前集中了全球大約75%的半導體制造產能;如果按照現在的發(fā)展趨勢，中國大陸有望在未來10年發(fā)展成全球最大的半導體制造基地。
其分析數據顯示，要建設完全自給自足的半導體供應鏈，至少需增加1萬億美元左右的前期投入，最終會致使半導體價格整體上漲35%~65%;假如臺灣晶圓廠永久中斷，至少需要花3年、投資3500億美元，才能在世界其他地方建設足夠替代的產能。
此外，報告還展現了全球半導體供應鏈研發(fā)及人才現狀。當前在半導體科研領域，中美互為最大的研究合作伙伴，中國每年提交的論文數和專利數最多，美國半導體專利平均被引用次數最高，而許多美國半導體技術突破均為海外人才貢獻。
半導體工廠大型化也是一個風險因素。如果大型工廠停止生產，影響將會很大。與2009年相比，臺灣、韓國的單個工廠的生產能力增至約2倍，日本也增至1.4倍。
過去幾十年，全球對芯片的需求通常是周期性的。然而，包括云服務、5G網絡和人工智能服務在內的新技術的長期增長正在催生一個芯片升級的“超級周期”，其持續(xù)時間可能比傳統(tǒng)周期長得多。
智能手機和汽車等連接設備需要越來越多的芯片。Skyworks Solutions 是一家為多種行業(yè)生產無線芯片的公司，該公司預計每部5G智能手機將使用價值25美元的無線芯片，而每臺4G設備的芯片為18美元，3G僅為8美元。Skyworks還預計，到2024年，全球近四分之三的汽車將配備蜂窩網絡。IHS和德勤估計，2020年，汽車所有電子元件的成本占總成本的比例將從2000年的18%上升到45%，而且這一比例可能還會繼續(xù)上升。
半導體行業(yè)整體處于景氣周期，在去年相對較低凈利基礎上，今年一季度，半導體細分行業(yè)業(yè)績實現翻倍增長，集成電路龍頭韋爾股份今年一季度實現凈利潤10.41億元，同比增長133.84%，芯片代工龍頭中芯國際目前還未公布一季報業(yè)績，公司預計將于2021年5月13日披露一季度業(yè)績，射頻芯片龍頭卓勝微今年一季度增長224.34%，增幅同樣可觀。
無論是汽車、NB還是智能手機供應鏈，還是上游原材料，供貨“漲聲”仍源源不斷，部分關鍵大廠芯片交期已經提升至50周以上，令很多從業(yè)者都直呼二十年之未見。
目前的半導體上，只有一個核心才能讓自己永遠有話語權，那就是技術實力。哪怕就是依舊有很多環(huán)節(jié)離不開美的相關技術，那也同樣有話語權。對此，大家怎么看呢?
下載文檔
