2013年光通信行業(yè)：4G成主角FTTH退二線

即將過(guò)去的2013年對(duì)許多光通信企業(yè)來(lái)說(shuō)是承上啟下的一年，也是曲折前行的一年，更是積蓄力量的一年。行業(yè)對(duì)于4G/LTE的期待，對(duì)FTTH市場(chǎng)的少許失望，對(duì)“寬帶中國(guó)”國(guó)家政策的理性對(duì)待，共同構(gòu)成了一幅“可歌可泣”的美好圖畫。

在此，我們通過(guò)盤點(diǎn)這一年中發(fā)生的重大事件，找尋促成市場(chǎng)、政府、企業(yè)、機(jī)構(gòu)、個(gè)人以及國(guó)際環(huán)境改變的重點(diǎn)因素，審視光通信產(chǎn)業(yè)發(fā)展的樂(lè)園、險(xiǎn)灘、暗礁和溝坎，為進(jìn)一步提升產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力、為產(chǎn)業(yè)的轉(zhuǎn)型做一點(diǎn)“冷功課”;同時(shí)，我們關(guān)心每一個(gè)專耕光通信的“熱心腸”，為克服困難、突破藩籬、積攢勢(shì)能的每一項(xiàng)積極努力和行動(dòng)鼓與呼。

1、4G發(fā)牌帶動(dòng)新的機(jī)遇

2013年12月4日，工信部終于向三大運(yùn)營(yíng)商頒發(fā)了期待許久的TD-LTE 4G牌照。TD-LTE是我國(guó)主導(dǎo)的國(guó)際主流4G標(biāo)準(zhǔn)，也是當(dāng)前全世界最先進(jìn)的通信技術(shù)之一，具有高速率、低時(shí)延、永遠(yuǎn)在線的顯著特點(diǎn)。

4G牌照發(fā)放之后，中國(guó)移動(dòng)急進(jìn)，立馬宣布了500億、340城的巨大投資計(jì)劃，相比之下中國(guó)聯(lián)通和電信比較穩(wěn)健，但是都開(kāi)始推4G的品牌，預(yù)計(jì)2014年初，中國(guó)將進(jìn)入一場(chǎng)4G大戰(zhàn)，相信三大運(yùn)營(yíng)商會(huì)根據(jù)各自的技術(shù)條件、經(jīng)濟(jì)實(shí)力、產(chǎn)業(yè)鏈的格局，制定自己的4G戰(zhàn)略，總體情況會(huì)是三家都會(huì)當(dāng)仁不讓開(kāi)展4G的網(wǎng)絡(luò)建設(shè)，爭(zhēng)奪市場(chǎng)。

產(chǎn)業(yè)層面來(lái)看，隨著4G牌照的落定，未來(lái)三年將大幅拉動(dòng)網(wǎng)絡(luò)基建、終端、應(yīng)用等上下游產(chǎn)業(yè)發(fā)展，產(chǎn)業(yè)規(guī)模有望超過(guò)萬(wàn)億元。 根據(jù)業(yè)內(nèi)預(yù)測(cè)，4G網(wǎng)絡(luò)前期建設(shè)拉動(dòng)投資規(guī)模約5000億元。網(wǎng)絡(luò)正式商用后，還將帶動(dòng)終端制造和軟件等上下游行業(yè)，產(chǎn)業(yè)規(guī)模有望突破萬(wàn)億元大關(guān)。業(yè)內(nèi)認(rèn)為，4G部署相比2/3G網(wǎng)絡(luò)建設(shè)的顯著不同，在于行業(yè)投資的增長(zhǎng)具備更長(zhǎng)時(shí)間的持續(xù)性。

從中國(guó)光纖光纜行業(yè)近十幾年來(lái)的需求來(lái)看，她總是隨著行業(yè)資本開(kāi)支呈現(xiàn)正相關(guān)變化。早前，2G、3G的發(fā)展都推動(dòng)了光通信的快速發(fā)展，進(jìn)一步表示寬帶、無(wú)線建設(shè)均能拉動(dòng)光纖光纜需求，而其中無(wú)線建設(shè)對(duì)于需求提升的驅(qū)動(dòng)更大。

無(wú)線建設(shè)對(duì)于光纜需求的提升的驅(qū)動(dòng)的非常明顯的，主要的原因在于，首先技術(shù)演進(jìn)推動(dòng)無(wú)線通訊頻段日益向高頻提升，驅(qū)動(dòng)無(wú)線基站城區(qū)部署日趨細(xì)密，甚至超過(guò)固網(wǎng)接入的密度;其次，相比于中電信良好的固網(wǎng)傳輸基礎(chǔ)，中移動(dòng)、中聯(lián)通在城域網(wǎng)側(cè)欠賬較多，近年來(lái)為了發(fā)展3G以及集團(tuán)客戶，不斷加大城域網(wǎng)側(cè)投入，成為光纖光纜需求提升的主力。LTE時(shí)代來(lái)臨之后，城區(qū)基站分布密度比3G時(shí)代更高，由此可以合理推測(cè)光纖通信行業(yè)需求將重新快速提升。據(jù)悉，2013年光纖光纜行業(yè)需求有望超過(guò)1.1億芯公里，增速23%。2013年底LTE牌照發(fā)放后，該增速有望繼續(xù)維持。

根據(jù)這些原因，我們完全可以認(rèn)為2014年中國(guó)將迎來(lái)4G建設(shè)的高潮，未來(lái)4G基站的建設(shè)，射頻與基站的連接，基站之間的互連，都對(duì)光纖、光器件和設(shè)備產(chǎn)生了大量的需求，中國(guó)移動(dòng)首批20.7萬(wàn)個(gè)4G基站的建設(shè)將給光纖產(chǎn)業(yè)帶來(lái)大量商機(jī)，最近甚至爆出，中國(guó)電信的首期4G基站招標(biāo)也達(dá)到了近17萬(wàn)個(gè)，加上中國(guó)聯(lián)通不會(huì)太低的未知數(shù)，未來(lái)幾年4G建設(shè)對(duì)光纖需求的預(yù)期，成了光纖廠商高位擴(kuò)產(chǎn)的源動(dòng)力。

2、FTTH要退居二線還是會(huì)繼續(xù)飛速發(fā)展?

4G到來(lái)后，是不是電信的光纖到戶(FTTH)推進(jìn)步伐會(huì)減緩?看起來(lái)“便宜”的LTE會(huì)不會(huì)讓消費(fèi)者拋棄FTTH?從今年的實(shí)際情況看，運(yùn)營(yíng)商放到了4G無(wú)線網(wǎng)絡(luò)的投資的確引起了FTTx 市場(chǎng)的下滑。

中國(guó)電信科技委主任韋樂(lè)平認(rèn)為，在發(fā)展初期LTE的確會(huì)對(duì)包括FTTH在內(nèi)的有線寬帶接入產(chǎn)生較大沖擊，但是從長(zhǎng)遠(yuǎn)看，兩者不是互為替代的關(guān)系，而是互補(bǔ)關(guān)系，兩者將實(shí)現(xiàn)統(tǒng)籌協(xié)調(diào)發(fā)展。FTTH具有的穩(wěn)定高速接入特性是LTE不可能具有的，通過(guò)建設(shè)成本分析就能發(fā)現(xiàn)，在中國(guó)這樣的國(guó)情條件下，每用戶接入速率2Mb/s以上時(shí)，F(xiàn)TTH更便宜;接入速率越高，F(xiàn)TTH越便宜。每用戶2Mb/s 以下，LTE更劃算。

韋樂(lè)平說(shuō)，中國(guó)電信將把LTE、FTTH作為未來(lái)5～10年發(fā)展的兩大主要技術(shù)杠桿，怎樣最大限度地發(fā)揮這兩種技術(shù)的特點(diǎn)和優(yōu)勢(shì)，組成無(wú)縫的寬帶網(wǎng)絡(luò)，將是中國(guó)電信需要考慮的大問(wèn)題。如何統(tǒng)籌協(xié)調(diào)發(fā)展這兩大技術(shù)?至少包括五個(gè)方面：一是從應(yīng)用地域上來(lái)說(shuō)，F(xiàn)TTH在相當(dāng)長(zhǎng)時(shí)間內(nèi)不會(huì)在全國(guó)普遍覆蓋，主要集中在大中城市，而LTE作為移動(dòng)網(wǎng)絡(luò)必須盡快實(shí)現(xiàn)全覆蓋。二是從應(yīng)用場(chǎng)景上來(lái)說(shuō)，LTE能兼顧室內(nèi)外移動(dòng)用戶，F(xiàn)TTH僅適用室內(nèi)用戶。三是從業(yè)務(wù)應(yīng)用上來(lái)說(shuō)，LTE側(cè)重中低帶寬的數(shù)據(jù)業(yè)務(wù)和碎片型視頻業(yè)務(wù)，F(xiàn)TTH側(cè)重視頻業(yè)務(wù)，特別是高清和三維視頻等家庭娛樂(lè)型業(yè)務(wù)。四是從商業(yè)模式上來(lái)說(shuō)，F(xiàn)TTH是包月制，LTE側(cè)重流量受限的階梯流量制。五是從用戶接入速率上說(shuō)，LTE側(cè)重2Mb/s速率以下的用戶， FTTH側(cè)重12Mb/s乃至20Mb/s以上的用戶。如果能在上述五個(gè)方面統(tǒng)籌協(xié)調(diào)好LTE和FTTH的發(fā)展，兩者不僅不沖突，反而會(huì)相得益彰，形成強(qiáng)有力的融合寬帶優(yōu)勢(shì)。

韋樂(lè)平指出，從國(guó)外現(xiàn)有經(jīng)驗(yàn)看，LTE對(duì)FTTH的確是有沖擊和影響的，包括用戶的使用習(xí)慣、寬帶價(jià)格、用戶發(fā)展數(shù)量和商業(yè)模式等，但不會(huì)有本質(zhì)性的替代作用，兩者將互為補(bǔ)充。相比于FTTH可以長(zhǎng)期逐步投資的模式，LTE發(fā)展需要在短期內(nèi)大量投資形成覆蓋，因而短期內(nèi)在投資上一定會(huì)對(duì)FTTH發(fā)展產(chǎn)生較大影響，但從中長(zhǎng)期來(lái)看，一定會(huì)逐漸步入統(tǒng)籌平衡發(fā)展的軌道上來(lái)，形成以“一去兩化新三者”為戰(zhàn)略定位、以LTE和FTTH為主要技術(shù)杠桿的新格局。

2014-2015年有什么期盼?Lighting也告訴我們不要悲觀。FTTx 產(chǎn)品市場(chǎng)將在2014年開(kāi)始起色。如果寬帶中國(guó)計(jì)劃能實(shí)現(xiàn)其2015年目標(biāo)，這個(gè)市場(chǎng)將翻番。中國(guó)很明顯會(huì)致力于大規(guī)模部署FTTx基礎(chǔ)設(shè)施。它利于未來(lái)，同時(shí)刺激當(dāng)今的經(jīng)濟(jì)活動(dòng)。這也是一個(gè)民族自豪感的問(wèn)題，不是能用數(shù)量來(lái)界定的。

3、中國(guó)器件廠商大力挺進(jìn)數(shù)據(jù)通信市場(chǎng)

最近LightCounting發(fā)布了一篇有關(guān)光模塊和器件的市場(chǎng)分析報(bào)告，其中提到2013年光器件和模塊商營(yíng)收增長(zhǎng)9%，總銷售額超過(guò)42億美元，并預(yù)測(cè)2014年該市場(chǎng)將有類似的增長(zhǎng)。其中數(shù)據(jù)通信用光器件和模塊的年銷售額增長(zhǎng)加快，2013年達(dá)20%。 2012年是16%。電信光器件和模塊市場(chǎng)在沉睡，2012和2013年只增長(zhǎng)3%。 LightCounting數(shù)據(jù)表明數(shù)據(jù)市場(chǎng)能夠?qū)θ蜃龀鲚^快的反應(yīng)，而電信市場(chǎng)的恢復(fù)可能要慢3-5個(gè)季度。

作為海量數(shù)據(jù)的承載實(shí)體，數(shù)據(jù)中心已經(jīng)成為計(jì)算、存儲(chǔ)、流量吞吐的核心。隨著互聯(lián)網(wǎng)、移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算、大數(shù)據(jù)等應(yīng)用的發(fā)展，數(shù)據(jù)中心的重要性更是日漸凸顯。當(dāng)前，我國(guó)的數(shù)據(jù)中心產(chǎn)業(yè)正在飛速發(fā)展，據(jù)相關(guān)統(tǒng)計(jì)顯示，2012年我國(guó)IDC市場(chǎng)規(guī)模已達(dá)到210.5億元，增速達(dá)到23.2%;預(yù)計(jì)到2015年，市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)502.3億元。IDC研究報(bào)告指出，2012年中國(guó)數(shù)據(jù)中心市場(chǎng)投資總規(guī)模達(dá)到119.3億美元;其中面積超過(guò)500平米的中大型數(shù)據(jù)中心超過(guò)4000個(gè)，占總數(shù)約8%，其投資規(guī)模占整體約50%;

盡管Cisco 在2013年末預(yù)測(cè)其增長(zhǎng)減慢，但是今年數(shù)據(jù)市場(chǎng)卻是很強(qiáng)勁的一年。光器件繼續(xù)在數(shù)據(jù)中心互連市場(chǎng)贏得份額，蠶食銅纜。SFP+ 10GigE短距離收發(fā)器銷售額2013年增長(zhǎng)26%。而10GBASE-T(100米距離銅線方案)卻沒(méi)有增長(zhǎng)。SFP+有源光纜在1-5米鏈路開(kāi)始與直插電纜競(jìng)爭(zhēng)。

2013 以太網(wǎng)光收發(fā)器增長(zhǎng)37%，超過(guò)13億美元。2014年這將是最大的市場(chǎng)板塊，但是其增速會(huì)放緩。100GigE 模塊在2014年會(huì)繼續(xù)緩慢增長(zhǎng)，但是利潤(rùn)增長(zhǎng)會(huì)呈中等水平，因?yàn)閺S家之間的競(jìng)爭(zhēng)會(huì)使價(jià)格下跌。

40GigE 收發(fā)器的銷售2013年增長(zhǎng)了3倍多，主要是像Google這樣的大型數(shù)據(jù)中心對(duì)其有大量需求。然而40GigE收發(fā)器市場(chǎng)2014年有可能會(huì)不穩(wěn)定，因?yàn)橹挥袔讉€(gè)大客戶對(duì)這些產(chǎn)品有需求。

據(jù)了解，F(xiàn)acebook、谷歌、Microsoft等跨國(guó)企業(yè)，都有自己的云端數(shù)據(jù)中心，加上各國(guó)政府機(jī)關(guān)也委托電信運(yùn)營(yíng)商建造公用的云端網(wǎng)絡(luò)中心等，未來(lái)應(yīng)用在數(shù)據(jù)中心云端領(lǐng)域的商機(jī)仍在成長(zhǎng)之中，因此，未來(lái)幾年光纖收發(fā)模塊、AOC等產(chǎn)品都有成長(zhǎng)的空間。而國(guó)內(nèi)的百度、騰訊等也都要積極建立數(shù)據(jù)中心。

在早幾年，對(duì)國(guó)內(nèi)大部分廠商而言，數(shù)據(jù)通信市場(chǎng)仍屬于一個(gè)“空白”領(lǐng)域，然而我們?cè)诮衲甑闹袊?guó)光博會(huì)(cioe2013)現(xiàn)場(chǎng)上看到，許多企業(yè)已經(jīng)將產(chǎn)品重心轉(zhuǎn)移到數(shù)據(jù)通信領(lǐng)域，意欲開(kāi)辟出新的“藍(lán)海”。例如武漢光迅、易飛揚(yáng)、華拓光通信、海信寬帶、極致興通、捷沃光通、旭創(chuàng)科技等一大批有研發(fā)能力的廠商均開(kāi)始發(fā)力數(shù)據(jù)通信市場(chǎng)，以期搶占產(chǎn)業(yè)競(jìng)爭(zhēng)先機(jī)，這讓我們感到非常欣慰。

4、100G市場(chǎng)崛起

2013年，可以說(shuō)是中國(guó)100G光通信技術(shù)商用元年，今年3大運(yùn)營(yíng)商都開(kāi)啟了100G規(guī)模集采，生態(tài)體系也進(jìn)一步成熟完善。相比過(guò)去幾年業(yè)界停留在各項(xiàng)技術(shù)指標(biāo)、規(guī)范的探討上，目前針對(duì)100G各種應(yīng)用場(chǎng)景、配套設(shè)施等關(guān)注日益提升。研究機(jī)構(gòu)普遍認(rèn)為，100G將成為光通信市場(chǎng)未來(lái)增長(zhǎng)的生力軍，100G生命力旺盛。

相對(duì)于原有的10G、40G傳輸技術(shù)而言，100G是一個(gè)全面的技術(shù)革新，它實(shí)現(xiàn)了技術(shù)與性能的完美融合，因此100G也受到運(yùn)營(yíng)商廣泛青睞，出現(xiàn)井噴式增長(zhǎng)。

運(yùn)營(yíng)商對(duì)于100G的規(guī)模部署，有效帶動(dòng)了上下游產(chǎn)業(yè)鏈的快速興起，目前100G的芯片、光器件、測(cè)試儀表等產(chǎn)業(yè)環(huán)節(jié)都已快速完善，并取得快速發(fā)展，100G的產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系已基本完成。

從技術(shù)演進(jìn)來(lái)看，100G屬于第三代波分技術(shù)，其光調(diào)制方式選擇了偏振復(fù)用-正交相移鍵控，支持50GHz通道間隔，并采用革命性的光相干接收技術(shù)以及復(fù)雜的電處理技術(shù)，支持長(zhǎng)距離大容量傳輸，可幫助緩解骨干網(wǎng)傳輸帶寬壓力，從而備受運(yùn)營(yíng)商青睞。最新報(bào)告顯示，2016年全球運(yùn)營(yíng)商在光傳輸系統(tǒng)的主要投入將集中在100G上。根據(jù)Ovum最新預(yù)計(jì)，2018年光網(wǎng)絡(luò)營(yíng)收超過(guò)175億美元，而100G成主流。

越來(lái)越多運(yùn)營(yíng)商選擇部署更高速率的100G網(wǎng)絡(luò)，放眼全球，美國(guó)AT&T、日本NTT Communications、澳大利亞電信Telstra、巴西TIM、西班牙電信以及印度BhartiAirtel在內(nèi)的多家主流運(yùn)營(yíng)商都已經(jīng)部署了100G網(wǎng)絡(luò)。在國(guó)內(nèi)，從4月份開(kāi)始，三大運(yùn)營(yíng)商都陸續(xù)啟動(dòng)了100G的系列部署，100G的關(guān)注焦點(diǎn)也轉(zhuǎn)入現(xiàn)網(wǎng)部署。

隨著國(guó)內(nèi)運(yùn)營(yíng)商陸續(xù)開(kāi)啟100G的現(xiàn)網(wǎng)集采，有效帶動(dòng)了上下游產(chǎn)業(yè)鏈的快速興起，目前100G的芯片、光器件、測(cè)試儀表等產(chǎn)業(yè)環(huán)節(jié)都已快速完善，并取得快速發(fā)展，100G的產(chǎn)業(yè)生態(tài)體系已基本完成。同時(shí)100G的規(guī)模部署也帶動(dòng)了100G上下游產(chǎn)業(yè)規(guī)模進(jìn)一步擴(kuò)張。在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)規(guī)模不斷擴(kuò)大的背景下，全球主流的100G系統(tǒng)設(shè)備商、光器件商、測(cè)試廠商都加大了對(duì)中國(guó)市場(chǎng)的戰(zhàn)略布局，中國(guó)市場(chǎng)100G產(chǎn)業(yè)迅速發(fā)展。

Lighting的報(bào)告顯示，100G DWDM光器件在2013年大規(guī)模部署，在明年會(huì)繼續(xù)下去。但是這些產(chǎn)品太貴，目前100G DWDM轉(zhuǎn)發(fā)器的價(jià)格是10G DWDM收發(fā)器的30倍。然而，100G正在鋪設(shè)于廣域和一些城域網(wǎng)絡(luò)應(yīng)用中，因?yàn)樗転榫W(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)商創(chuàng)造額外的價(jià)值。在廣域網(wǎng)，100G 最大限度地提高了已經(jīng)部署的光纖的傳輸能力，并且在未來(lái)10年，它不會(huì)過(guò)時(shí)。一個(gè)核心路由器的100G端口可以跟10個(gè)不同的10G端口相連。這是100G光器件帶給核心網(wǎng)的另一個(gè)價(jià)值。

值得一提的是，在100G技術(shù)爆發(fā)式發(fā)展的同時(shí)，超100G技術(shù)的研究也已經(jīng)起步，國(guó)內(nèi)外科研機(jī)構(gòu)幾年前就已啟動(dòng)基于400G、1T甚至更高速率的超100G傳輸技術(shù)研究，有的廠商也在今年展出了400G系統(tǒng)的部分模塊。

5、設(shè)備商自制光模塊

思科在2013年的OFC(美國(guó)光纖通訊展)上展出了獨(dú)立開(kāi)發(fā)的CPAK 100G光模塊，吸引了業(yè)內(nèi)人士的巨大關(guān)注。

早在2012年2月，思科宣布收購(gòu)硅光子芯片廠商Lightwire，該公司擁有40G/100G模塊的開(kāi)發(fā)能力。在收購(gòu)后思科整合了該公司和自己的硅光子技術(shù)，開(kāi)發(fā)出了CPAK標(biāo)準(zhǔn)的100G光模塊。

無(wú)獨(dú)有偶，華為也通過(guò)收購(gòu)CIP且開(kāi)始技術(shù)自產(chǎn)40G/100G產(chǎn)品，2013年2月，華為在瑞士伯爾尼為期兩天的會(huì)議上宣布推出基于第二代SD-FEC(軟判決糾錯(cuò)編碼)技術(shù)的新100Gbps光模塊。

關(guān)于設(shè)備商并購(gòu)上游供應(yīng)商自己開(kāi)發(fā)光模塊的這一舉動(dòng)，分析師們持有完全不同的兩種看法——或看好這樣的冒險(xiǎn)，或?yàn)檫@樣的行為捏一把汗。

我們認(rèn)為，設(shè)備商自己開(kāi)發(fā)光模塊更多的考慮應(yīng)該是提升自己的核心技術(shù)能力，次要目的是降低成本，畢竟硅光子這種革命性技術(shù)一旦商用化，必將革掉許多企業(yè)的“腦袋”。提前布局，順應(yīng)趨勢(shì)，才是設(shè)備商考慮的重點(diǎn)。

那么這些變化是否會(huì)擠壓到光模塊企業(yè)的生存空間?我們認(rèn)為不會(huì)形成多大影響，至少短期內(nèi)不會(huì)。“術(shù)業(yè)有專攻”，從社會(huì)化分工的角度看，未來(lái)只會(huì)越來(lái)越細(xì)和專，整個(gè)系統(tǒng)的運(yùn)作效率才會(huì)越高。如果說(shuō)以往的行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)是公司之間的競(jìng)爭(zhēng)，那么現(xiàn)在則是整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈之間的競(jìng)爭(zhēng)，需要供應(yīng)鏈上的各個(gè)專業(yè)廠家聯(lián)合起來(lái)滿足市場(chǎng)需求。從長(zhǎng)遠(yuǎn)來(lái)看，市場(chǎng)最終需要的是企業(yè)更加專業(yè)化的運(yùn)作，在業(yè)務(wù)上更加專注。設(shè)備制造商對(duì)上游產(chǎn)業(yè)的關(guān)注，無(wú)非是嘗試培育自己的核心競(jìng)爭(zhēng)力。

6、兼并明顯減少 中國(guó)廠商開(kāi)始走出國(guó)門

與往年相比，今年光通信產(chǎn)業(yè)的兼并案例有所減少，不過(guò)還是有值得關(guān)注的亮點(diǎn)，那就是以往不太關(guān)注兼并和收購(gòu)的中國(guó)廠商開(kāi)始異軍突起，大肆收購(gòu)海外廠家。

2013年2月20日，光迅科技發(fā)布公告稱，光迅科技與IPX公司的股東Ignis AS在丹麥簽署了交割備忘錄，完成了本次股易股權(quán)交割。光迅科技持有IPX公司100%股權(quán)。光迅科技通過(guò)此次收購(gòu)獲得了基于PECVD的芯片設(shè)計(jì)制造核心技術(shù)，大大增強(qiáng)了無(wú)源器件的芯片層實(shí)力。

2013年7月18日，昂納光通信宣布，公司全資附屬公司O-Net Communications Holdings Limited(O-Net BVI)已與德國(guó)VI System Gmbh(VIS)公司，簽訂一份投資合同，開(kāi)發(fā)高速光互聯(lián)模組，以提供進(jìn)一步發(fā)展新一代光通信業(yè)務(wù)的機(jī)會(huì)。

繼2012年收購(gòu)CIP公司之后，2013年7月，華為又收購(gòu)了比利時(shí)硅光子公司Caliopa，華為將Caliopa整合到其現(xiàn)有的比利時(shí)研發(fā)中心。外界猜測(cè)，華為的這次并購(gòu)更重要的現(xiàn)實(shí)價(jià)值可能還是讓華為加速利用歐洲現(xiàn)有的研發(fā)資源，而不是能馬上形成可用的產(chǎn)品。不得不說(shuō)，華為在謀略上總是先人一步，快步下手硅光子公司，極具戰(zhàn)略眼光。

2013年12月9日，昂納宣布與加拿大ArtIC Photonics, Inc.簽訂認(rèn)購(gòu)協(xié)議，合作發(fā)展用于新一代光學(xué)產(chǎn)品的特制光子集成電路芯片。ArtIC總部位于加拿大渥太華，主要設(shè)計(jì)及發(fā)展用于電信及數(shù)據(jù)通信市場(chǎng)光學(xué)元器件的光子集成電路芯片。昂納表示，此次合作將助集團(tuán)取得先進(jìn)光學(xué)元器件產(chǎn)品核心原材料的供應(yīng)，并為迅速冒起的電信及數(shù)據(jù)通信市場(chǎng)提供具競(jìng)爭(zhēng)力的新一代產(chǎn)品，把握光網(wǎng)絡(luò)行業(yè)的增長(zhǎng)勢(shì)頭，發(fā)展?jié)摿嫶蟆?/p>

中國(guó)光通信廠商開(kāi)始進(jìn)行收購(gòu)和兼并，一方面說(shuō)明資金實(shí)力的強(qiáng)大，以前國(guó)內(nèi)光通信企業(yè)普遍資金實(shí)力不強(qiáng)，但隨著企業(yè)的飛速發(fā)展，上市融資，部分企業(yè)開(kāi)始強(qiáng)大，光迅和昂納都是上市之后才開(kāi)始收購(gòu)動(dòng)作說(shuō)明了這一點(diǎn)。另一方面，中國(guó)企業(yè)的海外并購(gòu)也說(shuō)明了當(dāng)前國(guó)內(nèi)的前沿研發(fā)水平仍很欠缺，一些先進(jìn)的技術(shù)和工藝仍需要通過(guò)收購(gòu)國(guó)外企業(yè)來(lái)完善和補(bǔ)充，當(dāng)然，這也需要思維的轉(zhuǎn)變。在資金增強(qiáng)、思維轉(zhuǎn)變的情況下，未來(lái)中國(guó)光通信企業(yè)的收購(gòu)動(dòng)作仍值得我們期待。

除此之外，今年的重大并購(gòu)事件還包括：Avago收購(gòu)CyOptics、LSI，II-VI收購(gòu)Oclaro部分業(yè)務(wù)，英特爾收購(gòu)Mindspeed，Tellabs被私募公司8.91億美元收購(gòu)，Molex被Koch Industries斥資72億美元并購(gòu)等。

7、Oclaro的蛻變——合并重組再出售

Oclaro，號(hào)稱“全球第二大光器件商”的公司，在2012年全球十大光器件商排行榜中，Oclaro聯(lián)合Opnext以占全球12%的市場(chǎng)份額，奪得“全球第二大器件商”稱謂，僅次于Finisar的17%。不過(guò)，2013年Oclaro頻繁出售旗下的業(yè)務(wù)讓我們不得不認(rèn)為，Oclaro是今年“最悲情”的光通訊企業(yè)。

Oclaro的蛻變之路——合并重組再出售給我們帶來(lái)怎樣的啟示呢?讓我們先看一下Oclaro的合并重組軌跡吧。

2009年4月27號(hào)，Bookham和Avanex宣布它們已經(jīng)完成完成合并，全球巨型光器件、模塊、子系統(tǒng)供應(yīng)商就這樣誕生了，并宣布，合并后的公司名字為Oclaro Inc.該名字聯(lián)合了“Optical” 和“Clarity”兩個(gè)單詞的字母，寓意新公司大膽透明的風(fēng)格，以及將公司的投資和技術(shù)都專注于光通訊器件、模塊和子系統(tǒng)領(lǐng)域。

2009年7月6日，Oclaro宣布完成與Newport互換資產(chǎn)交易。交易結(jié)束后，Oclaro成為全球高功率激光二極管市場(chǎng)最大的供應(yīng)商。

2009年12月18日，Oclaro宣布已經(jīng)收購(gòu)WSS供應(yīng)商Xtellus，這次收購(gòu)主要是完善Oclaro的ROADM產(chǎn)品線，提升Oclaro在ROADM市場(chǎng)的地位。

2010年7月22日，Oclaro宣布正式收購(gòu)擁有高性能光傳輸子系統(tǒng)解決方案的Mintera公司。 2011年6月，Oclaro宣布攜手IPG發(fā)力光纖激光器領(lǐng)域。 進(jìn)入2012年， 2012年3月21日，Oclaro公司公告，未來(lái)三年Oclaro公司將分階段逐步把Oclaro深圳總裝和測(cè)試業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)移到Venture的馬來(lái)西亞工廠。 同期，Oclaro和Opnext宣布股東同意合并，已于2012年7月23日完成。合并后的公司繼續(xù)使用Oclaro的名字，7月24日已推出新的logo和品牌標(biāo)志，代表光通信產(chǎn)業(yè)新領(lǐng)導(dǎo)者的誕生。

2013年9月12日，Oclaro宣布已出售Oclaro瑞士子公司及相關(guān)激光二極管業(yè)務(wù)給II-VI公司，交易金額為1.15億美元。此外，II-VI還享有以8800萬(wàn)美元現(xiàn)金收購(gòu)Oclaro光放大器和微光學(xué)業(yè)務(wù)的獨(dú)家選擇權(quán)，II-VI為此支付500萬(wàn)美元給Oclaro。通過(guò)這次收購(gòu)，II-VI公司將獲得用于業(yè)界領(lǐng)先激光系統(tǒng)產(chǎn)品的半導(dǎo)體激光技術(shù)，這些激光系統(tǒng)產(chǎn)品包括應(yīng)用于材料加工、醫(yī)療、消費(fèi)電子和光纖通信的光纖激光器和直接應(yīng)用二極管激光器。

2013年9月22日媒體報(bào)道，Oclaro將不再投資WSS研發(fā)。該決定是公司CEO Dougherty對(duì)Oclaro進(jìn)行重組，以專注在核心競(jìng)爭(zhēng)力和增長(zhǎng)領(lǐng)域的舉措的一部分。上文提到Oclaro在2009年收購(gòu)了WSS公司Xtellus，從而完善了公司的ROADM產(chǎn)品線。Xtellus采取了核心技術(shù)組合的策略，兼顧液晶和MEMS?；谶@樣的技術(shù)，Oclaro推出了一系列產(chǎn)品。

然而，Dougherty表示公司的WSS發(fā)展沒(méi)有跟上市場(chǎng)需求。Dougherty認(rèn)為Oclaro的投資已經(jīng)蔓延了太多的產(chǎn)品，現(xiàn)在需要集中在可以實(shí)現(xiàn)差異化的領(lǐng)域。并透露。Oclaro已將所有WSS活動(dòng)轉(zhuǎn)移到其韓國(guó)生產(chǎn)基地，并關(guān)閉了其在新澤西州和以色列的WSS業(yè)務(wù)。

與II-VI的交易和在WSS方面的舉動(dòng)將使Oclaro的工廠減少四個(gè)。Dougherty表示，后續(xù)還將有更多的整合，不過(guò)現(xiàn)階段尚未有計(jì)劃出售Oclaro剩余的五個(gè)晶圓廠。

2013年10月10日，Oclaro宣布已經(jīng)簽署了一項(xiàng)最終協(xié)議，以8860萬(wàn)美元的價(jià)格將其放大器和微光學(xué)業(yè)務(wù)出售給II-VI公司。

2013年11月12日，Oclaro公布表現(xiàn)還不錯(cuò)的2014財(cái)年第一季度業(yè)績(jī)，以及下一步的重振計(jì)劃，計(jì)劃在2013年7月1日到2014年1月1日期間削減約800個(gè)職位。之后，在2014年7月1日之前，Oclaro還將進(jìn)一步將員工總數(shù)削減至1500人以下。

經(jīng)歷過(guò)大風(fēng)浪的Oclaro似乎對(duì)出售業(yè)務(wù)并不那么看重，在公司CEO Dougherty看來(lái)，公司后續(xù)還將有更多的整合。有業(yè)界人士預(yù)測(cè)下一步Oclaro要賣的可能是早些時(shí)候收購(gòu)的MINTERA的高速模塊，這也與后來(lái)跟OPNEXT的并購(gòu)有關(guān)，OPNEXT的高速模塊和光子器件可以很好融合在一起，做到垂直整合，而MINTERA單獨(dú)運(yùn)作，再加技術(shù)并不成熟，后續(xù)被出售可能性極大。

一路走來(lái)Oclaro自從AVANEX的收購(gòu)再到系列的收購(gòu)重組，有成功也有失敗，業(yè)界認(rèn)為在跟AVANEX的產(chǎn)品垂直整合及OPNEXT的產(chǎn)品補(bǔ)充上都算是成功的，但在管理和整合上還是有所欠缺，據(jù)了解AVANEX人員在重組幾年后仍然認(rèn)為他們AVANEX，改名為Oclaro似乎也代表著他們不認(rèn)可被收購(gòu)。

業(yè)界認(rèn)為，過(guò)多的收購(gòu)重組也消耗了Oclaro大量的現(xiàn)金流，造成了現(xiàn)金流不足，同時(shí)收購(gòu)后重組不力，人員成本過(guò)高是導(dǎo)致Oclaro最終不得不出售大量出售業(yè)務(wù)(其中不乏高贏利項(xiàng)目)的重要原因。

競(jìng)爭(zhēng)市場(chǎng)上總是風(fēng)起云涌，變化多端，在重組合并后留給企業(yè)的也是種種思考和嘗試，一流器件的風(fēng)云變化也許會(huì)給我們目前市場(chǎng)上的企業(yè)帶來(lái)更多思考和啟示，如何收購(gòu)后盡快地消化融合，互相補(bǔ)充，贏取更大競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)都是我們要關(guān)心的問(wèn)題，我們也預(yù)祝Oclaro可以整合成功度過(guò)難關(guān)，繼續(xù)領(lǐng)航光器件的技術(shù)和產(chǎn)品革新。

8、10G EPON未來(lái)市場(chǎng)存疑 將在2014-2015年起飛?

在今年的PON集采中，中國(guó)電信首次將10G EPON列入集采項(xiàng)目當(dāng)中，此前中國(guó)電信與中國(guó)聯(lián)通僅在部分地區(qū)進(jìn)行小范圍試點(diǎn)，雖然對(duì)于10G EPON的技術(shù)認(rèn)可度較高，然而兩家運(yùn)營(yíng)商都未開(kāi)啟現(xiàn)網(wǎng)集采，此次集采也將為10G EPON的國(guó)內(nèi)規(guī)模部署奠定基礎(chǔ)。

從PON市場(chǎng)的發(fā)展來(lái)看，GPON/EPON OLT的出貨量已經(jīng)不斷下降，從運(yùn)營(yíng)商的集采中也可以明顯看出，集采重心已經(jīng)轉(zhuǎn)向終端設(shè)備，OLT的集采量已經(jīng)十分有限，這也源于過(guò)去幾年來(lái)運(yùn)營(yíng)商的長(zhǎng)期大規(guī)模集采，現(xiàn)網(wǎng)需求已經(jīng)不大，相對(duì)而言，原有的FTTB接入模式尚無(wú)法滿足運(yùn)營(yíng)商后續(xù)寬帶提速需求，10G EPON將有效解決這一問(wèn)題，Ovum的預(yù)測(cè)也顯示，到2017年，PON OLT的全球出貨量將持續(xù)走低，然而10G EPON的出貨量將保持增長(zhǎng)。

反觀國(guó)內(nèi)市場(chǎng)現(xiàn)狀，F(xiàn)TTH的規(guī)模部署將能夠滿足中長(zhǎng)期的帶寬需求，而以GPON為主的FTTH接入模式的服務(wù)期也相對(duì)較長(zhǎng)，10G PON技術(shù)在國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的應(yīng)用前景也飽受業(yè)界質(zhì)疑，10G EPON能否實(shí)現(xiàn)規(guī)模應(yīng)用尚未可知。

Ovum的觀點(diǎn)是，10G EPON今年會(huì)開(kāi)始出貨，但出貨量將非常少。到2014-2015年，10G EPON的出貨量將出現(xiàn)飛躍，開(kāi)始大規(guī)模部署。另外10G GPON將會(huì)在2015-2016年開(kāi)始大規(guī)模部署。在市場(chǎng)準(zhǔn)備好之前，行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)已經(jīng)準(zhǔn)備好了，目前技術(shù)已經(jīng)走在市場(chǎng)前面。

同時(shí)，移動(dòng)回傳也將對(duì)10G PON產(chǎn)生巨大的推動(dòng)作用，目前移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)流量增長(zhǎng)速度非常快，據(jù)統(tǒng)計(jì)，2012年，全球移動(dòng)流量比前一年再次劇增7成，而僅移動(dòng)流量就相當(dāng)于2000年全球互聯(lián)網(wǎng)總流量的12倍。這有賴于移動(dòng)網(wǎng)速的提高以及部分地區(qū)從2G、3G到4G網(wǎng)絡(luò)的遷移：2012年平均網(wǎng)速相比2011年增長(zhǎng)了超過(guò)2倍，而4G網(wǎng)絡(luò)帶來(lái)的流量，平均而言是非4G的19倍。而到了2017年，那時(shí)候總的移動(dòng)流量將是現(xiàn)在的13倍。但大部分移動(dòng)數(shù)據(jù)都出現(xiàn)在城市里，而PON也在城市里得到密集應(yīng)用，這種特性讓PON與移動(dòng)回傳非常地契合。

Ovum認(rèn)為，PON回傳可以支持移動(dòng)帶寬的迅猛增長(zhǎng)需求，可支持4G/LTE/WiFi等多種業(yè)務(wù)需求。而10G PON可以支持更多的小型基站、宏基站等。小型基站都是一點(diǎn)對(duì)多點(diǎn)，無(wú)論是地理還是帶寬優(yōu)勢(shì)、以及冗余保護(hù)的角度看，PON與移動(dòng)回傳都非常的契合。

9、光纖光纜將陷產(chǎn)能過(guò)剩危機(jī)

世界光纖的需求量之所以能夠快速增長(zhǎng)，主要原因就是由于中國(guó)需求的強(qiáng)勁增長(zhǎng)。長(zhǎng)途通信干線的建設(shè)，2G網(wǎng)絡(luò)改造，3G建設(shè)全面啟動(dòng)和FTTx網(wǎng)絡(luò)建設(shè)等推動(dòng)了我國(guó)通信事業(yè)的快速發(fā)展。從2000~2012年，我國(guó)光纖需求量增加了整整24倍，年增長(zhǎng)率達(dá)30%。2006年中國(guó)光纖需求量?jī)H占全球的25%左右，至2012年，這一市場(chǎng)份額己超過(guò)了50%。 在我國(guó)光纖光纜產(chǎn)業(yè)迅猛發(fā)展的同時(shí)，我們也注意到，在發(fā)展過(guò)程中，還存在很多問(wèn)題，這些問(wèn)題要引起我們的高度重視：

(1)警惕光纖產(chǎn)能過(guò)剩。2012年年底，國(guó)內(nèi)光纖拉絲生產(chǎn)線共有305條;2013年， 預(yù)計(jì)光纖拉絲生產(chǎn)線可能達(dá)到379條。據(jù)行業(yè)協(xié)會(huì)專家估計(jì)，如果滿負(fù)荷運(yùn)轉(zhuǎn)，總產(chǎn)能將達(dá)2.1億芯km,比2012年的產(chǎn)能增加34%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)超過(guò)了國(guó)內(nèi)的需求。

(2)60%的預(yù)制棒還需進(jìn)口。據(jù)行業(yè)協(xié)會(huì)專家估計(jì)，2013年，國(guó)內(nèi)需求預(yù)制棒大約5000噸，國(guó)內(nèi)供貨產(chǎn)量可達(dá)到2000噸，只滿足需求的40%。我國(guó)己初步掌握了光纖預(yù)制棒的核心技術(shù)，一些企業(yè)雖然已經(jīng)出了產(chǎn)品，但并沒(méi)有達(dá)到預(yù)期的設(shè)計(jì)規(guī)模。

(3)原材料國(guó)產(chǎn)化已成為需要關(guān)注的重要課題。生產(chǎn)光纖預(yù)制棒所用的高純四氯化硅(SiCl4)目前仍大部分需要進(jìn)口;制棒所用的石英管基本上是依靠進(jìn)口德國(guó)Heraeus 公司、美國(guó)GE公司等的產(chǎn)品，國(guó)內(nèi)僅能生產(chǎn)少量的石英管產(chǎn)品，遠(yuǎn)不能滿足國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的需求。氦氣需要進(jìn)口，其他氣體可以由國(guó)內(nèi)供應(yīng)。

(4)我國(guó)的寬帶建設(shè)仍然是任重而道遠(yuǎn)。值得指出的是，雖然我國(guó)網(wǎng)民總量己經(jīng)達(dá)到5.64億，寬帶用戶達(dá)1.75億，均高居全球第一。然而，與規(guī)模優(yōu)勢(shì)不相匹配的是， 我國(guó)平均網(wǎng)速遠(yuǎn)未達(dá)到領(lǐng)先水平。2012年我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)平均接入網(wǎng)速為1.6Mbps，與發(fā)達(dá)國(guó)家相比差很多，在全球120多個(gè)國(guó)家中排名僅94位。由此看來(lái)，我國(guó)的寬帶建設(shè)仍然是任重而道遠(yuǎn)!

從2005年開(kāi)始，由于2G和3G傳輸網(wǎng)絡(luò)建設(shè)及FTTx網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)，全球的光通信產(chǎn)業(yè)又進(jìn)入了一個(gè)快速發(fā)展時(shí)期。光纖通信技術(shù)發(fā)展及其迅速，在全世界鋪設(shè)的光纜總量以及超過(guò)了20億芯KM光纖。世界光纖的需求量之所以能快速增長(zhǎng)，主要原因就是由于中國(guó)需求的強(qiáng)勁增長(zhǎng)，中國(guó)光纖需求量的世界市場(chǎng)份額在6年內(nèi)從25%上升到50%。世界各國(guó)的寬帶戰(zhàn)略和“寬帶中國(guó)”戰(zhàn)略將推動(dòng)光纖光纜市場(chǎng)的繼續(xù)發(fā)展。按照最保守的估計(jì)，2017年，世界光纖總需求量也將達(dá)到2.5億芯KM。對(duì)于中國(guó)市場(chǎng)來(lái)說(shuō)，要特別注意產(chǎn)能過(guò)剩的問(wèn)題。

10、棱鏡門事件

2013年“棱鏡門”事件所披露的內(nèi)幕信息引起軒然大波，斯諾登也一度占據(jù)各大媒體的頭條。然而隨著時(shí)間的推移，這一事件并未淡出眾人視線，其造成的后果與反思仍在持續(xù)發(fā)酵。在后“棱鏡門”時(shí)代，人們也在思考，如何讓通信更安全?尋找更安全的通信方式?

棱鏡計(jì)劃的關(guān)鍵是大數(shù)據(jù)的獲取和分析，不可避免地，身處科技前沿的企業(yè)卷入這一計(jì)劃。斯諾登披露的文件稱，棱鏡的項(xiàng)目可以使情報(bào)人員通過(guò)“后門”進(jìn)入9家主要科技公司的服務(wù)器，這些公司包括微軟、雅虎、谷歌、Facebook、PalTalk、美國(guó)在線、Skype、You Tube、蘋果。

曾經(jīng)有人這樣形容，中國(guó)的信息安全在以思科為代表的美國(guó)“八大金剛”(思科、IBM、Google、高通、英特爾、蘋果、Oracle、微軟)面前形同虛設(shè)。

在網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)方面，以思科為例，有資料顯示，過(guò)去十幾年間，思科幾乎參與了中國(guó)所有大型網(wǎng)絡(luò)項(xiàng)目的建設(shè)，涉及政府、海關(guān)、郵政、金融、鐵路、民航、醫(yī)療、軍警等重要行業(yè)。中國(guó)電信、中國(guó)聯(lián)通等電信運(yùn)營(yíng)商的網(wǎng)絡(luò)基礎(chǔ)建設(shè)思科也參與其中，在承載著中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)80%以上流量的中國(guó)電信163和中國(guó)聯(lián)通169兩個(gè)骨干網(wǎng)中，思科占據(jù)了70%以上的份額，并占據(jù)著所有超級(jí)核心節(jié)點(diǎn)。

在“棱鏡”曝光后，思科在中國(guó)的發(fā)展前景也遭遇了前所未有的挑戰(zhàn)。此前，該公司在中國(guó)的年銷售額高達(dá)20億美元。對(duì)此，中國(guó)國(guó)內(nèi)媒體認(rèn)為思科有可能對(duì)中國(guó)國(guó)家安全構(gòu)成威脅，紛紛建議政府機(jī)構(gòu)和企業(yè)部門使用國(guó)內(nèi)供應(yīng)商的產(chǎn)品。

面對(duì)媒體的口誅筆伐，思科在全球第二大經(jīng)濟(jì)市場(chǎng)中國(guó)的業(yè)務(wù)已經(jīng)受到了嚴(yán)峻挑戰(zhàn)。目前，思科在中國(guó)市場(chǎng)的份額一直在不斷流失，包括中興和華為等本土競(jìng)爭(zhēng)者則從中受益。據(jù)市場(chǎng)研究公司Infonetics Research給出的數(shù)據(jù)顯示，去年中國(guó)轉(zhuǎn)換器和路由器市場(chǎng)規(guī)模相比2010年增長(zhǎng)了20%，至25.8億美元。與此同時(shí)，思科的市場(chǎng)份額卻從21%降至18%。

需要指出的是，雖然華為的市場(chǎng)份額也迎來(lái)了下滑，但該公司去年的市場(chǎng)份額卻依舊是思科的一倍以上。在過(guò)去兩年，中興的市場(chǎng)份額則從18%增長(zhǎng)到了29%。

當(dāng)然完全的“去思科化”并不現(xiàn)實(shí)，我們相信中國(guó)移動(dòng)和中國(guó)聯(lián)通這些運(yùn)營(yíng)商并不會(huì)停止從思科采購(gòu)設(shè)備，因?yàn)樗麄兛隙ú辉敢饷爸薮箫L(fēng)險(xiǎn)放棄使用思科的諸多創(chuàng)新產(chǎn)品。另外，要避免風(fēng)險(xiǎn)，并不是簡(jiǎn)單的一概不用就解決問(wèn)題了，這也不現(xiàn)實(shí)。應(yīng)該做到疏堵結(jié)合，一方面堅(jiān)持開(kāi)放，篩選出國(guó)外安全的產(chǎn)品和技術(shù)，同時(shí)要加強(qiáng)嚴(yán)格管理，如果有一些產(chǎn)品和設(shè)備確實(shí)無(wú)法實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)化替代，那就要使用和管理上嚴(yán)格規(guī)范。比如，在重要的部門一定要求關(guān)閉遠(yuǎn)程端口，而且要經(jīng)過(guò)有關(guān)部門的測(cè)試。

“棱鏡門”事件所造成的后果遠(yuǎn)未結(jié)束，其所帶來(lái)的積極意義是，國(guó)產(chǎn)通信設(shè)備廠商將不斷地蠶食國(guó)外廠家的市場(chǎng)份額。