前景趨黯 風(fēng)電行業(yè)遭遇拐點？

李毅
華能新能源股份有限公司(00958.HK，下稱“華能新能源”)二次IPO仍遭冷遇的同時，2011年上海國際海上風(fēng)電大會又提振著行業(yè)人士的精神。
面對政策轉(zhuǎn)向、資源上限、產(chǎn)能過剩及并網(wǎng)難等一系列不利因素，風(fēng)電行業(yè)增長空間日益萎縮。業(yè)界人士指出，隨著產(chǎn)業(yè)集中度的提高以及由陸向海的發(fā)展趨勢，行業(yè)拐點或?qū)⒌絹怼?br /> 政策轉(zhuǎn)向使行業(yè)前景黯淡
政策層面的利空消息使市場對行業(yè)前景產(chǎn)生擔(dān)憂。國家發(fā)改委在上個月發(fā)布的《產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄(2011年版)》中，首次將新能源作為單獨門類，列入指導(dǎo)目錄的鼓勵類。
但在所涉及的新能源產(chǎn)業(yè)中，力推太陽能、生物質(zhì)能，而僅將風(fēng)電在“風(fēng)電與光伏發(fā)電互補系統(tǒng)技術(shù)開發(fā)與應(yīng)用”這一子項中一帶而過。與此同時，指導(dǎo)目錄中還提到部分行業(yè)產(chǎn)能過剩矛盾突出，其中風(fēng)電是唯一被涉及到的新能源產(chǎn)業(yè)。
而令人唏噓的是，就在今年3月，中國電力企業(yè)聯(lián)合會(下稱“中電聯(lián)”)專職副理事長魏昭峰還在公開場合表示，風(fēng)力發(fā)電未來將會達到與水力發(fā)電相同的地位，成為中國的支柱能源。而短短兩個月之后，政策轉(zhuǎn)向之快，頗有些出乎市場預(yù)料。
與此同時，中國將停止風(fēng)電采購補貼的消息接踵而來，真有些“禍不單行”的意味。據(jù)了解，中國的風(fēng)電采購補貼始于2008年，目的在于鼓勵風(fēng)電設(shè)備國產(chǎn)化。
平安證券發(fā)布研究報告指出，風(fēng)電采購補貼取消將導(dǎo)致整機制造商盈利小幅下降，零部件供應(yīng)商受影響最大。而上述兩項政策層面的轉(zhuǎn)變，使本已因發(fā)展過快造成產(chǎn)能過剩等諸多問題的風(fēng)電行業(yè)前景更趨黯淡。
無怪乎一位行業(yè)資深專家告訴《第一財經(jīng)日報》：“風(fēng)電行業(yè)剛發(fā)展起來恐怕就要掉頭向下走一段了，盡管未來肯定要發(fā)展，但目前的拐點恐難避免?！?br /> 資源上限壓縮行業(yè)發(fā)展空間
除去政策層面的轉(zhuǎn)變，風(fēng)能資源上限的到來也在壓縮行業(yè)進一步發(fā)展的空間。
隨著以五大發(fā)電集團為首的國有風(fēng)電企業(yè)對八大風(fēng)資源區(qū)的瓜分殆盡，陸上風(fēng)資源漸趨緊俏，眾多企業(yè)已轉(zhuǎn)向華南、西南等資源等級較低的地區(qū)開發(fā)。
國電龍源電力股份有限公司(00916.HK，下稱“龍源電力”)上個月在安徽建成投產(chǎn)首個低風(fēng)速電廠。該公司一位高管對本報表示：“目前高風(fēng)速的地方競爭激烈，早晚會被瓜分殆盡，因此大家轉(zhuǎn)而開發(fā)低風(fēng)速資源也是必然選擇?！?br /> 據(jù)了解，中國陸上風(fēng)電可開發(fā)量為2億千瓦，而我國2020年風(fēng)電規(guī)劃裝機目標(biāo)已達到1.5億千瓦；同時，2010年，我國陸上風(fēng)力資源開發(fā)比例為22%，而2020年風(fēng)力資源開發(fā)比例將達到75%，由此可見行業(yè)未來增長空間有限。
另外，平安證券報告稱，風(fēng)電行業(yè)經(jīng)歷了連續(xù)5年“井噴”式的高速增長，2010年增速已開始下滑至37%。按照2020年規(guī)劃裝機目標(biāo)推算，風(fēng)電年均新增裝機容量僅為1000萬千瓦，遠低于2010年新增裝機容量1600萬千瓦。因此，雖然風(fēng)電產(chǎn)業(yè)或?qū)⒃凇笆濉逼陂g完成大部分裝機目標(biāo)，但預(yù)計行業(yè)增速將進一步下降。
并網(wǎng)瓶頸終難克服
如果說政策與資源層面的因素限制了風(fēng)電的未來，并網(wǎng)難題則伴隨著風(fēng)電發(fā)展的始終。
一方面國家要求電網(wǎng)對風(fēng)力發(fā)電實行“保障性收購”；另一方面，大量盲目上馬的風(fēng)電項目又超出了電網(wǎng)的承受力；備受業(yè)界詬病的“棄風(fēng)”現(xiàn)象也就由此產(chǎn)生——而即使是已并網(wǎng)的風(fēng)機，也屢次出現(xiàn)大規(guī)模脫網(wǎng)事故。
國家電力監(jiān)管委員會(下稱“電監(jiān)會”)近日通報了以“2·24”甘肅酒泉風(fēng)電機組大規(guī)模脫網(wǎng)事故為代表的幾起脫網(wǎng)事故，其中導(dǎo)致598臺風(fēng)電機組脫網(wǎng)的“2·24”事故堪稱“我國風(fēng)力發(fā)電發(fā)生的對電網(wǎng)影響最大的一起事故”也同時凸顯了風(fēng)電場建設(shè)、運營中的諸多問題。
上述龍源電力高管對本報表示，快速發(fā)展的風(fēng)電與電網(wǎng)的協(xié)調(diào)性如此之差，這種大規(guī)模風(fēng)機脫網(wǎng)事故的發(fā)生是必然的。
國家電網(wǎng)能源研究院副總經(jīng)濟師白建華向本報表示，風(fēng)電未來的發(fā)展必須依靠電網(wǎng)的大規(guī)模發(fā)展以及與當(dāng)?shù)孛弘娀氐木o密協(xié)調(diào)。否則，如果僅是風(fēng)電場的迅速擴張，則必然遭遇行業(yè)瓶頸。
據(jù)他介紹，2015年，全國風(fēng)電開發(fā)規(guī)模可以達到約1億千瓦，其中5000萬千瓦可在本省消納，1100萬千瓦通過區(qū)域電網(wǎng)跨省消納，3200萬千瓦通過跨區(qū)消納；其中三北地區(qū)有3/4的電力需要外送消納。因此，未來風(fēng)電對電網(wǎng)發(fā)展的依賴性將更強。
風(fēng)機制造陷入紅海
風(fēng)電場的開發(fā)運營暴露出諸多問題的同時，上游的風(fēng)機制造環(huán)節(jié)更是出現(xiàn)產(chǎn)能過剩而陷入競爭紅海。
據(jù)了解，近年來風(fēng)電設(shè)備價格的不斷下降使制造商們在價格戰(zhàn)中越陷越深。相關(guān)統(tǒng)計顯示，從2008年的6500元/千瓦降到2009年的5400元/千瓦，再到去年底的低于4000元/千瓦，國產(chǎn)風(fēng)電整機造價一年下一個臺階。價格走低正成為目前風(fēng)電設(shè)備產(chǎn)業(yè)的基本生態(tài)，牽動著產(chǎn)業(yè)利益鏈條上的各個環(huán)節(jié)。
國內(nèi)風(fēng)電整機商排名首位的華銳風(fēng)電科技股份有限公司(601558.SH，下稱“華銳風(fēng)電”)相關(guān)負責(zé)人表示，目前公司“正處風(fēng)電設(shè)備淡季”；而新疆金風(fēng)科技股份有限公司(002202.SZ，下稱“金風(fēng)科技”)更是發(fā)布了上半年業(yè)績下降的預(yù)期。
平安證券研究報告預(yù)計，2011年國內(nèi)整機制造商總數(shù)已近百家，總產(chǎn)能已達到29GW，而需求則為15~18GW，因此2011年整機制造產(chǎn)能仍將過剩，預(yù)期價格將進一步下降，據(jù)悉，目前1.5MW主流機型的價格已跌破3500元。
但中國節(jié)能風(fēng)力發(fā)電投資有限公司一位人士對本報表示，中國風(fēng)機制造行業(yè)在2004年和2005年時力量尚十分薄弱，主要靠進口，因此形成賣方市場，風(fēng)機價格很高；而在金風(fēng)科技和華銳風(fēng)電等大型整機制造商獲得快速發(fā)展之后，眾多實力雄厚的國企也加入這一陣營，導(dǎo)致上游配套的生產(chǎn)能力飛速提升，因此從2009年開始顯現(xiàn)出供大于求的產(chǎn)能過?，F(xiàn)象，這也是市場正常發(fā)展所必然出的拐點。
該人士指出，價格戰(zhàn)目前仍然是整機廠商競爭的主要手段。2011年預(yù)計國內(nèi)生產(chǎn)市場集中度緩慢提升，2008年市場排名前8家企業(yè)市場份額為71%，2010年提升至82%，預(yù)期風(fēng)電整機環(huán)節(jié)市場集中度將進一步提高，但過程將是痛苦而漫長的。
海上風(fēng)電更需慎行
國家發(fā)改委能源研究所前所長周鳳起告訴本報，不應(yīng)當(dāng)說陸上風(fēng)電資源都被瓜分完畢，目前國家電網(wǎng)公司力推的風(fēng)電、火電打捆外送以及風(fēng)電監(jiān)測都在發(fā)展當(dāng)中。但他指出，海上風(fēng)電目前只是開局，不應(yīng)當(dāng)發(fā)展過快，因為中國既無核心技術(shù)又無經(jīng)驗，如果發(fā)展過快，風(fēng)險很大。[!--empirenews.page--]
因此目前要把風(fēng)電發(fā)展的重心轉(zhuǎn)移到海上還為時過早。據(jù)了解，即使如華銳風(fēng)電、金風(fēng)科技等風(fēng)機制造龍頭企業(yè)，目前也只處于生產(chǎn)5MW、6MW風(fēng)機樣機的階段，遠未達到投產(chǎn)運行水平。
國元證券研究報告也指出，盡管海上風(fēng)電有著風(fēng)資源好、沿海地區(qū)電網(wǎng)架構(gòu)優(yōu)越、緊鄰負荷中心的優(yōu)勢，但其存在的風(fēng)險是不容忽視的，海上風(fēng)電開發(fā)有高風(fēng)險、高難度的特點，例如海上風(fēng)機對防腐蝕等要求比陸上風(fēng)機更為嚴(yán)格，一點瑕疵都將造成機組的停轉(zhuǎn)。
由于海上風(fēng)機的安裝、運輸以及運維等成本較高，且海上機組的運行環(huán)境比陸地更加苛刻，市場對海上風(fēng)電機組單機容量、可靠性和免維護性都提出了更高要求。