存儲市場盛極而衰！存儲大廠紛紛調(diào)整策略

這兩年存儲芯片行業(yè)遇到上漲周期，特別是DRAM芯片，三星，海力士及美光三大DRAM廠商的內(nèi)存毛利率空前上漲。不過內(nèi)存漲價(jià)普遍被認(rèn)為在今年就能畫上句號。

今年1-8月，DRAM的均價(jià)不斷上揚(yáng)，對此，半導(dǎo)體調(diào)研機(jī)構(gòu)IC Insights認(rèn)為，DRAM的平均售價(jià)(以及隨后的市場增長)已達(dá)到頂峰，隨著DRAM市場的產(chǎn)能擴(kuò)充和資本支出增長，2019年DRAM市場的上升趨勢或?qū)⑼Ｖ埂?/p>

IC Insights指出，去年DRAM產(chǎn)業(yè)的資本支出增加81%，今年持續(xù)攀升40%，預(yù)計(jì)未來會出現(xiàn)供給過剩的情況。但是與以往歷史記錄稍有不同的是，雖然DRAM產(chǎn)業(yè)的資本支出過高，但預(yù)期產(chǎn)能過剩的情況可能沒有以往嚴(yán)重。因?yàn)?，目前各大存儲器大廠都在升級20nm制程，成本的增加意味著資本投入后的增加的產(chǎn)能比前幾代制程少。

面對連續(xù)走高的DRAM市場，有消息透露其價(jià)格將于第四季“反轉(zhuǎn)”下行，包括臺灣上游廠商如南亞科，華邦電子以及下游廠商威剛、創(chuàng)見、宇瞻等營收也將向下滑落。其中，威剛9月合并營收為近26.36億元(新臺幣，后同)，月衰退22%。宇瞻9月營收月衰退也達(dá)6.87%。創(chuàng)見9月月衰退15.85%，創(chuàng)見表示，9月DRAM價(jià)格于第三季開始緩跌，同時(shí)NAND FLASH價(jià)格將持續(xù)下跌。

調(diào)研機(jī)構(gòu)表示，雖然下半年是產(chǎn)業(yè)旺季，但市場持續(xù)供過于求，DRAM第三季合約價(jià)格季漲幅縮小到僅1-2%，第四季可能反轉(zhuǎn)下跌5%，也不排除跌幅持續(xù)擴(kuò)大的可能性。

而在NOR Flash產(chǎn)業(yè)，華邦電9月營收43.18億元，月衰退9.35%，同樣受到DRAM價(jià)格下滑影響。

另一邊的三星也因?yàn)镈RAM價(jià)格持續(xù)下滑而將采取更為保守的策略。據(jù)日媒報(bào)道，因市場預(yù)期DRAM價(jià)格將在2019年之后呈現(xiàn)下跌趨勢，2019年，三星恐將減少在半導(dǎo)體設(shè)備上的投資額，尤其針對存儲器的投資總體會減少，但是在DRAM及NAND Flash上的策略有所不同。其中，在DRAM部分，三星將大減20%資本支出;而在NAND Flash部分，三星的投資仍將持續(xù)增加。

作為三大DRAM廠商的美光也開始將目光投向新的領(lǐng)域。近日，美光舉行了Micron Insight 2018大會，會上美光宣布成立1億美元的投資基金，投向AI領(lǐng)域的初創(chuàng)公司。由于擔(dān)心內(nèi)存市場明年從漲價(jià)轉(zhuǎn)向降價(jià)，美光此前一段時(shí)間被分析師看衰，股價(jià)也在下跌，美光投資AI領(lǐng)域也是有多方面考慮的，在新興領(lǐng)域?qū)ふ覚C(jī)會便是其一。

目前，NAND Flash的價(jià)格下行趨勢也已確立，根據(jù)集邦咨詢半導(dǎo)體研究中心(DRAMeXchange)的報(bào)告，今年第一季度以來全球NAND Flash市場受到傳統(tǒng)淡季影響，市場轉(zhuǎn)為供過于求。第二季度雖然因?yàn)橹悄苁謾C(jī)需求復(fù)蘇，智能手機(jī)廠商采用更大容量的NAND Flash，企業(yè)的出貨量獲得一定支撐，但是市場總體上仍然處于供過于求的狀態(tài)，第二季度NAND Flash的平均價(jià)格跌幅達(dá)到15%～20%。第三季度雖然是傳統(tǒng)旺季，但旺季不旺的現(xiàn)象十分明顯。DRAMeXchange分析師葉茂盛認(rèn)為，NAND Flash供過于求態(tài)勢延續(xù)，NAND Flash價(jià)格將繼續(xù)下跌，平均跌幅將近10%。

存儲市場盛極而衰，對于消費(fèi)者來說未必是個(gè)壞消息，那些年因?yàn)閮r(jià)格過高放在購物車?yán)锓e了灰的內(nèi)存，硬盤是時(shí)候買買買了。