把握LGD淡出市場(chǎng)良機(jī)　臺(tái)日合攻AMOLED機(jī)不可失

為打破韓廠壟斷AMOLED產(chǎn)能的局面，臺(tái)、日面板廠正醞釀組成策略聯(lián)盟。尤其在樂(lè)金顯示(LGD)縮手AMOLED面板投資之際，更為臺(tái)、日廠商帶來(lái)千載難逢的市場(chǎng)契機(jī)，可望趁隙切入高毛利的AMOLED供應(yīng)鏈中，彌補(bǔ)TFT-LCD需求不振造成的營(yíng)收缺口。
臺(tái)灣面板雙虎友達(dá)、奇美再度啟動(dòng)主動(dòng)式矩陣有機(jī)發(fā)光二極體(AMOLED)產(chǎn)能布局，并于2011年日本橫濱國(guó)際平面顯示器展(FPD International)中，大舉揭露眾多產(chǎn)品進(jìn)展；顯見(jiàn)臺(tái)廠搶進(jìn)AMOLED市場(chǎng)的雄心壯志。

然而，AMOLED出貨量至今仍由韓國(guó)面板廠獨(dú)大，要切入市場(chǎng)有一定難度；尤其臺(tái)、日面板廠在市場(chǎng)上幾次進(jìn)出，已削弱技術(shù)研發(fā)能量，若單憑一己之力，恐難撼動(dòng)韓廠持之以恒打下的江山。因此，臺(tái)廠已向握有不少AMOLED制程專利的日廠“頻送秋波”，期能組成策略聯(lián)盟一同擴(kuò)大市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

特別是近期在樂(lè)金顯示(LGD)已逐漸縮手AMOLED面板產(chǎn)能投資，更將是臺(tái)、日業(yè)者伺機(jī)搶下小尺寸AMOLED面板后座的絕佳時(shí)機(jī)。

LGD縮手AMOLED投資 臺(tái)、日面板廠有機(jī)可乘

事實(shí)上，包括友達(dá)、奇美均已準(zhǔn)備好于2012年導(dǎo)入小尺寸AMOLED面板商用量產(chǎn)，并積極與日本面板業(yè)者展開(kāi)策略合作，期在LGD放緩小尺寸投資，轉(zhuǎn)而加碼大尺寸技術(shù)發(fā)展之際，聯(lián)手奪下AMOLED面板市場(chǎng)后冠，從而增添挑戰(zhàn)三星行動(dòng)顯示(SMD)的勝算。

圖1 資策會(huì)MIC資深產(chǎn)業(yè)分析師兼組長(zhǎng)周士雄認(rèn)為，臺(tái)日結(jié)盟將是打破AMOLED面板由韓廠獨(dú)大的關(guān)鍵，后續(xù)發(fā)展值得密切觀察。
資策會(huì)MIC資深產(chǎn)業(yè)分析師兼組長(zhǎng)周士雄(圖1)表示，目前可量產(chǎn)的AMOLED面板仍止于5寸以下，而SMD的技術(shù)依然傲視群雄，無(wú)論在制程良率、開(kāi)發(fā)成本及面板品質(zhì)/壽命方面均具優(yōu)勢(shì)，出貨量也遙遙領(lǐng)先。導(dǎo)致一直維持在出貨量排名第二位的LGD，為避免投注大量研發(fā)資金，卻在市場(chǎng)上碰得一鼻子灰的窘境，已明顯放緩現(xiàn)有4.5代廠的小尺寸AMOLED產(chǎn)能，專心布局量產(chǎn)大尺寸AMOLED的技術(shù)，期能在電視領(lǐng)域中扳回一城。

不過(guò)，就在LGD逐漸退出小尺寸AMOLED市場(chǎng)的同時(shí)，臺(tái)灣及日本面板廠則采取合縱連橫的策略，期望能抗衡SMD在該市場(chǎng)一枝獨(dú)秀的態(tài)勢(shì)。

周士雄透露，臺(tái)灣面板雙虎友達(dá)、奇美將分別在2012年重新啟動(dòng)4.5和3.5代廠的AMOLED面板量產(chǎn)計(jì)劃；此舉也吸引日廠索尼(Sony)、夏普(Sharp)及東芝(Toshiba)的關(guān)注，期透過(guò)策略聯(lián)盟方式，各取所需來(lái)強(qiáng)化市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。而雙方在臺(tái)灣政府的穿針引線下也一拍即合，研擬由臺(tái)廠負(fù)責(zé)AMOLED設(shè)備及生產(chǎn)制程；日廠則提供材料、專利技術(shù)與資金做為后盾，進(jìn)而能在面板良率及價(jià)格方面趕上SMD的水準(zhǔn)。

也因此，周士雄觀察，在小尺寸AMOLED供應(yīng)商此消彼長(zhǎng)的情況下，臺(tái)日結(jié)盟也可望在未來(lái)幾年比下LGD，進(jìn)一步挑戰(zhàn)SMD，讓整個(gè)AMOLED出貨排名呈現(xiàn)一番新風(fēng)貌。

工研院IEK組長(zhǎng)鐘俊元也分析，其實(shí)LGD在中小尺寸面板領(lǐng)域，仍以低溫多晶矽(LTPS)TFT-LCD為發(fā)展主軸；而在AMOLED部分，實(shí)際上系某種程度的練兵策略，雖仍全力提升制程良率，但主要目的還是為往后發(fā)展大尺寸AMOLED面板鋪路。故可發(fā)現(xiàn)LGD并不希望與SMD在市場(chǎng)上捉對(duì)廝殺，反而采取一個(gè)前瞻性的布局策略，致力于克服量產(chǎn)大尺寸AMOLED的技術(shù)難題，以卡位未來(lái)的AMOLED電視商機(jī)。

至于臺(tái)日面板廠結(jié)盟的初步規(guī)畫(huà)，則在于統(tǒng)整雙方資源，進(jìn)而搶攻各種尺寸的AMOLED商機(jī)大餅。鐘俊元表示，由于行動(dòng)裝置正掀起中小尺寸AMOLED面板的搭載熱潮，若僅有SMD能供貨，勢(shì)必?zé)o法滿足市場(chǎng)需求。有鑒于此，臺(tái)日聯(lián)盟將與SMD、LGD全面開(kāi)戰(zhàn)，期透過(guò)充沛的產(chǎn)能與專利技術(shù)，快速提升市場(chǎng)滲透率，從而打破韓廠壟斷AMOLED供應(yīng)鏈的局面。

大尺寸AMOLED難產(chǎn)樂(lè)金先拱IPS TFT-LCD

值得注意的是，由于大尺寸AMOLED量產(chǎn)挑戰(zhàn)遲遲未能突破，加上總體大尺寸面板需求走滑，LGD除已縮手小尺寸AMOLED面板的發(fā)展，亦已放緩?fù)度氪蟪叽鏏MOLED研發(fā)，改打IPS TFT-LCD安全牌，以站穩(wěn)大尺寸面板市場(chǎng)。

圖2 工研院IEK產(chǎn)業(yè)分析師劉美君表示，韓國(guó)、臺(tái)灣及日本在大尺寸AMOLED面板研發(fā)方面，目前均止于技術(shù)布局而非產(chǎn)品布局。
工研院IEK產(chǎn)業(yè)分析師劉美君(圖2)表示，2011年全球大尺寸面板需求普遍不佳，加上2012年景氣撲朔迷離，導(dǎo)致面板廠對(duì)于大尺寸產(chǎn)品的投資及研發(fā)策略趨向保守。尤其AMOLED受限于材料本身特性，要擴(kuò)大面板尺寸勢(shì)要付出一筆不小的代價(jià)來(lái)提高良率，將與目前面板廠嚴(yán)格控管資本支出的策略背道而馳。

也因此，劉美君觀察，LGD短期內(nèi)仍將著重于提高新開(kāi)4.5代廠的4寸以下AMOLED產(chǎn)線良率，而不急于量產(chǎn)中大尺寸AMOLED面板，以免在市場(chǎng)需求不穩(wěn)的情況下?lián)淇铡?

劉美君進(jìn)一步分析，LGD在中大尺寸面板領(lǐng)域上有一項(xiàng)相當(dāng)成熟，且量產(chǎn)成本在AMOLED一半以下的IPS TFT-LCD技術(shù)，將能補(bǔ)足其AMOLED產(chǎn)品未能突破中大尺寸限制的缺口。特別在兩代iPad相繼采用樂(lè)金顯示的IPS TFT-LCD面板，且據(jù)傳2012年初可望上市的iPad3也將沿用的情況下，已為L(zhǎng)GD挹注不少營(yíng)收成長(zhǎng)動(dòng)能，更使其極具信心拱大此一技術(shù)，以迎接更多平板電腦商機(jī)；或供應(yīng)其母公司樂(lè)金(LG)的液晶電視及智慧電視(Smart TV)等產(chǎn)品采用。

據(jù)了解，LGD為全球IPS TFT-LCD面板最大供應(yīng)商，包括產(chǎn)品良率及價(jià)格均具優(yōu)勢(shì)。因此，劉美君推估，短期內(nèi)，LGD的大尺寸面板產(chǎn)出仍將以IPS TFT-LCD為主，以維持市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力。

劉美君透露，其實(shí)SMD現(xiàn)也專攻中小尺寸AMOLED面板，對(duì)于“量產(chǎn)”中大尺寸AMOLED面板的布局同樣鴉雀無(wú)聲。由于中大尺寸AMOLED面板須克服金屬蒸鍍制程的高昂成本，且在解析度、亮度及電池壽命等方面的表現(xiàn)不如IPS TFT-LCD，因而停留在技術(shù)開(kāi)發(fā)階段。目前可量產(chǎn)的AMOLED面板最大尺寸，系搭載于Galaxy Note的5.3寸智慧型手機(jī)上，未來(lái)1～2年是否能有跨越7寸以上的產(chǎn)品導(dǎo)入量產(chǎn)，可視為一項(xiàng)技術(shù)突破的指標(biāo)。

資策會(huì)MIC資深產(chǎn)業(yè)分析師陳賜賢則指出，觀察2011年日本FPD International廠商展出情況，AMOLED雖為場(chǎng)上一大亮點(diǎn)，包括友達(dá)、奇美及樂(lè)金顯示均有產(chǎn)品展出。然而，該技術(shù)面臨諸多難解的技術(shù)問(wèn)題，至今在大尺寸領(lǐng)域中進(jìn)展牛步，未來(lái)1～2年內(nèi)恐難有AMOLED電視正式商用。 [!--empirenews.page--]

因此，全球前兩大AMOLED面板商亦各有因應(yīng)之道。陳賜賢透露，此次AMOLED出貨量一哥SMD并未在FPD展出大尺寸AMOLED產(chǎn)品，而將市場(chǎng)布局策略鎖定在中小尺寸市場(chǎng)上，搶搭行動(dòng)裝置熱潮。另一方面，出貨量老二LGD雖致力拉高制程良率，并持續(xù)研發(fā)大尺寸AMOLED面板，但也明顯放緩腳步，力推IPS TFT-LCD技術(shù)，以填補(bǔ)大尺寸AMOLED難以量產(chǎn)的缺口。

陳賜賢強(qiáng)調(diào)，AMOLED確實(shí)是相當(dāng)被看好的下一代顯示技術(shù)，但目前應(yīng)用市場(chǎng)仍局限在5寸以下的智慧型手機(jī)，往后若能打進(jìn)7或10寸的平板電腦，才有可能進(jìn)一步朝電視用的大尺寸面板發(fā)展。

防堵臺(tái)/日后來(lái)居上SMD加碼設(shè)備布局

值得注意的是，相對(duì)于LGD在AMOLED市場(chǎng)的發(fā)展腳步放緩，SMD則是全力沖刺，并于2011年12月12日宣布以579億韓圜向SNU Precision大規(guī)模采購(gòu)OLED制造設(shè)備，同時(shí)啟動(dòng)先進(jìn)生產(chǎn)技術(shù)布局，從而拉開(kāi)與競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手的差距，盼能持續(xù)在AMOLED市場(chǎng)中稱王。

光電科技工業(yè)協(xié)進(jìn)會(huì)(PIDA)組長(zhǎng)林穎毅指出，SMD繼2010年3月采購(gòu)近200億韓圜的OLED設(shè)備后，2011年底又再度加碼投資，其在不到1年時(shí)間內(nèi)，接連投注大量資金于擴(kuò)充產(chǎn)能及制程專利上，已引發(fā)全球面板廠關(guān)注。尤其對(duì)希望分食AMOLED商機(jī)的臺(tái)、日業(yè)者而言，更須拉高警戒。

林穎毅分析，SMD大舉展開(kāi)OLED關(guān)鍵原物料、生產(chǎn)設(shè)備和專利等技術(shù)布局，主要目標(biāo)除擴(kuò)張中小尺寸AMOLED面板產(chǎn)能，讓競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手無(wú)法在其供貨不足之際趁隙切入；另一方面，也為部署更高階的生產(chǎn)技術(shù)，為往后前進(jìn)大尺寸AMOLED市場(chǎng)鋪路。

相較之下，臺(tái)灣雖曾在2011年8月傳出工業(yè)局力邀友達(dá)、宏達(dá)電、宏顫及華碩籌組AMOLED研發(fā)聯(lián)盟；同時(shí)也于近期透過(guò)政府搭橋，頻頻向握有AMOLED專利技術(shù)能量的日廠拋媚眼，期能統(tǒng)一陣線，力抗韓廠獨(dú)大態(tài)勢(shì)。

不過(guò)，在后續(xù)發(fā)展仍未成形之前，臺(tái)、日業(yè)者各自在AMOLED市場(chǎng)上的布局仍須步步為營(yíng)，尤其是要找到專屬的終端產(chǎn)品出?？?，方能對(duì)鉅額投資成本有所保障。

林穎毅強(qiáng)調(diào)，目前無(wú)論是臺(tái)廠自組AMOLED研發(fā)聯(lián)盟，或與日本展開(kāi)策略合作的計(jì)劃均處于規(guī)畫(huà)階段，最快也要2012～2013年才會(huì)有較明確的進(jìn)展。尤其SMD已進(jìn)一步宣稱其AMOLED量產(chǎn)產(chǎn)線，可在2年內(nèi)從4.5代廠升級(jí)至5代廠，故推估在其壓低總體生產(chǎn)成本后，更將在市場(chǎng)上筑起一道高墻，防堵臺(tái)、日廠商搶占市場(chǎng)版圖。惟后續(xù)臺(tái)日結(jié)盟成形，AMOLED供應(yīng)鏈排名才可望風(fēng)云變色。

顯而易見(jiàn)，SMD并不像龜兔賽跑中的兔子，一旦遙遙領(lǐng)先即開(kāi)始呼呼大睡，反而在面板需求不景氣的情況下反其道而行，將為后追者帶來(lái)更多競(jìng)爭(zhēng)壓力。而臺(tái)、日業(yè)者往后要在AMOLED市場(chǎng)上有所發(fā)揮，勢(shì)必要持續(xù)投資，避免因面板需求波動(dòng)，隨即抽身的狀況再次發(fā)生，方能有足夠的技術(shù)能量持續(xù)與韓廠互相抗衡。